Noor Billy Bathgate (Loren Dean) üritab New Yorgi maffiapealiku Dutch Schultzi (Dustin Hoffman) jõuku pääseda. Billy ülesandeks saab Schultzi armukese (Nicole Kidman) eest hoolitsemine senikaua, kui boss klaarib arveid oma rivaali Lucky Luciano (Stanley Tucci) ja endise äripartneriga (Bruce Willis). Film põhineb E.L. Doctorow' raamatul.