Osav varas Ahmed (Fairbanks) on otsustanud röövida Bagdadi valitseja paleed, kuid kui ta märkab kaliifi tütart, mõtleb ta ümber printsessi südame kasuks. Seetõttu maskeerib ta end üheks printsiks teiste kosijate seas. Kuigi tema tegelik indentiteet tuleb päevavalgele, võistleb ta teiste printsidega, sest kaliif on otsustanud anda oma tütre käe sellele, kes suudab üles leida maailma haruldaseima aarde. Maagilisel ja ohtuderohkel retkel aga ei mängi kõik reeglite järgi...